Новости рынка

Bloomberg.com – Продажи валюты Китая увеличились после того, как центральный банк перешел на освобождение капитала для банков, а инвесторы собрались на следующий раунд в обостряющемся торговом споре с акциями США, которые двинулись на двухлетний минимум, в то время как облигации выросли.

Юань снизился на 0,72 процента до 6,5414 за доллар, что является самым слабым с 28 декабря, а курс оффшорной валюты снизился на восьмой день. Индекс Shanghai Composite снизился на 0,7 процента, а доходность по 10-летнему долгу упала до двухмесячного минимума. Народный банк Китая в воскресенье заявил, что снизит коэффициент обязательных резервов для некоторых банков на 0,5 процентных пункта.

Множество негативных факторов – от торговой войны с США до риска кредитного кризиса – повлияло на финансовые рынки Китая в последние недели. Базовый индекс фондового рынка Шанхая находится на грани медвежьего рынка после падения почти на 20 процентов от его недавнего максимума, в то время как аналитики начали сокращать свои прогнозы по национальной валюте. Инвесторы вместо этого вкладывают в относительную безопасные гос. облигации.

Bloomberg.com – Две самых важных в мире марки нефти  ведут себя по-разному после встречи ОПЕК в Вене.

Нефть Brent уступает обещанию Саудовской Аравии увеличить объем производства после неоднозначного пакта ОПЕК, а противоречивые заявления других стран вызвали скачок цен в пятницу, в то время как сокращающиеся запасы поддерживают WTI. Разница между европейскими и американскими показателями сузилась более чем на 15% в понедельник и почти в два раза сократилась за неделю.

В то время как перспектива увеличения объема нефти ОПЕК давит на Brent, Goldman Sachs Group Inc. полагает, что даже агрессивное увеличение производства приведет к лишь незначительному профициту, который оставит рынок с небольшим количеством оставшихся свободных мощностей. Запасы в крупнейшем хранилище в США упали в течение пяти недель с началом летнего сезона вождения, когда спрос на пике. Эти сокращения могут ускориться, так как поставка Канадой нефтяных песков уходит из Северной Америки с дефицитом предложения, поддерживая WTI, заявляет Goldman.

«Спрэд между WTI и Brent сокращается, поскольку увеличение производства OPEC оказывает большее влияние на Brent, чем WTI», – сказал Хонг Сунки, торговец сырьевыми товарами в Сеуле в NH Investment & Securities Co. «Запасы Кушинга быстро выводятся из США летний сезон вождения повышает спрос нефтепереработчиков на сырую нефть, поддерживая цены WTI ».

Фьючерсы Brent на август по  расчетам упали на 1,87 доллара до 73,74 доллара за баррель на бирже ICE Futures Europe и торговались на уровне $ 74,18 в 15:06  в Сеуле. Цена выросла на 2,50 доллара до $ 75,55 за баррель в пятницу.

Напротив, нефть WTI для поставки в августе упала всего на 25 центов до 68,33 доллара за баррель. Цена подскочила на 4,6 процента до $ 68,58 в пятницу. Общий объем торгов был более чем в два раза выше среднего за 100 дней.

Разная реакция сузила преимущество Brent до $ 5,83 с более чем $ 10 на прошлой неделе.

Фьючерсы выросли на 1,8 процента до 467,3 юаней за баррель на Шанхайской международной бирже энергии, снизившись на 0,2 процента в пятницу. […]

Bloomberg.com – Китай и Европейский союз пообещали выступать против торгового протекционизма и односторонности, заявив, что эти действия могут подтолкнуть мир к рецессии с явным упреком США.

Вице-премьер Лю Хэ – главный экономический советник президента Си Цзиньпина – сказал, что Китай и ЕС договорились о защите многосторонней торговой системы после экономических переговоров в понедельник в Пекине. Комментарии, сделанные на пресс-брифинге с вице-президентом Европейской комиссии Юриком Катайненом, предстают перед обеими сторонами, готовыми противостоять тарифным угрозам президента США Дональду Трампу.

Переговоры проходили в то время, когда «односторонний подход находится на подъеме, и в крупных экономиках возникла напряженность в торговле», – сказал Лю. «Китай и ЕС твердо выступают против торгового одностороннего подхода и протекционизма и считают, что эти действия могут привести к рецессии и потрясениям мировой экономики».

И Китай, и ЕС недавно оказались под давлением Трампа в торговле. Блок введенных тарифов на 3,3 млрд долларов американской продукции в пятницу в ответ на барьеры США в отношении импорта алюминия и стали, вызвав угрозы дальнейших тарифов на европейские автомобили от Трампа.

Позже на этой неделе министерство финансов США опубликует новые правила в отношении китайских инвестиций в технологические компании, сообщил Bloomberg в понедельник, оказывая дополнительное давление на Китай.

США должны ввести тарифы на импорт в размере 34 млрд. Долл. США с 6 июля, а Трамп пригрозил наложить сборы еще на 200 млрд. Китайских товаров. Если эта угроза будет реализована, она может сократить до половины процентного пункта от экономического роста Китая, а также затронуть американскую экономику, говорят экономисты.

Трамп утверждает, что глобальная торговая система сфальсифицирована против крупнейшей в мире экономики и сильно повлияла на то, что он считает несправедливым торговым дисбалансом с Китаем, крупнейшей страной-экспортером. […]

Bloomberg.com — Некоторые чиновники Белого дома пытаются возобновить переговоры с Китаем, чтобы избежать торговой войны до того, как пошлины США на китайские товары вступят в силу 6 июля, три человека, знакомые с планами, сказали, что создали оппозицию с другими членами администрации, которые выступают за более жесткую линию.

Сотрудники Национального экономического совета в последние дни связались с бывшими государственными чиновниками США и китайскими экспертами, чтобы оценить шансы на переговоры на высшем уровне в течение ближайших двух недель, на условиях анонимности некоторые согласились обсудить эти запросы. По их словам, одна из идей, которую занимал персонал NEC, пригласить вице-президента Китая Ван Цишань до начала срока действия тарифа.

Такой сигнал сигнализирует о готовности некоторых официальных лиц США искать перемирие, прежде чем китайская  продукция на 34 миллиарда долларов  пострадает от тарифов, а не спровоцируют торговую войну между двумя крупнейшими экономиками мира. Тем не менее, шансы на такие переговоры, которые пройдут в ближайшем будущем, незначительны, пока противники внутри администрации предпочитают наказывать Пекин. Президент Дональд Трамп не показывает признаков отступления. […]

Bloomberg.com – Акции на Азиатских биржах  понесли потери в торговле, смешанные на фоне продолжающегося роста обеспокоенности напряженности в мировой торговли. Цены на нефть выросли по мере приближения ОПЕК к сделке по объемам добычи.

Снижение в японских и гонконгских акциях было компенсировано успехами их китайских и корейских коллег. Фьючерсы на американские индексы показывают на прибыль после того, как индекс S & P 500 закрылся ниже, а индекс Dow Jones Industrial Average опубликовал восьмое падение. Доллар стабилизировался с гос. облигациями. Нефть WTI выросла выше 66 долларов, поскольку ОПЕК и ее союзники достигли предварительного соглашения, несмотря на сильную оппозицию со стороны Ирана, по увеличению производства.

Быстрая эскалация напряженности между США и Китаем в этом месяце угрожает перспективам роста, так как Федеральная резервная система сигнализирует о более быстрых темпах ужесточения политики. Хотя многие надеются на перемирие, прежде чем китайские товары пострадают от тарифов, президент Дональд Трамп не показал признаков отказа.

«Люди хотят быть защищенными», – сказал Хао Хонг, главный стратег Bocom International Holdings Co., в интервью Bloomberg TV. «Даже если вы поймаете временное дно, и есть технический отскок, этого недостаточно для создания устойчивого ралли».

В то же время фунт увеличил прибыль, вызванную главным экономистом Банка Англии за немедленное повышение ставок. Итальянские активы пострадали после того, как двум выдающимся критикам Европейского союза были предоставлены ключевые должности в парламенте.

Investing.com — Количество американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, на прошлой неделе снизилось на 3 тыс. и составило 218 тыс., говорится в отчете министерства труда США.

Показатель за предыдущую неделю был пересмотрен с 218 на 221 тыс. Эксперты в среднем ожидали увеличения показателя с ранее объявленного уровня на 2 тыс., до 220 тыс.

Показатель остается на крайне низком уровне: его значение ниже 300 тыс. говорит об активном росте рынка труда.

Среднее число заявок за последние четыре недели, менее волатильный показатель, упало до 221 тыс. с 225 тыс.

Тем временем число продолжающих получать пособие по безработице американцев за неделю, завершившуюся 9 июня, подскочило на 22 тыс. – до 1,723 млн с пересмотренных 1,701 млн на предыдущей неделе.

Аналитики прогнозировали повышение на 13 тыс. с ранее объявленных 1,697 млн., до 1,71 млн.

Investing.com — Банк Англии по итогам июньского заседания, оставил базовую процентную ставку на уровне 0,5% годовых, говорится в заявлении Комитета по кредитно-денежной политике (MPC) ЦБ. Британский ЦБ удерживает ставку на этом уровне с ноября 2017 года, когда она была поднята впервые за десятилетие.

Банк Англии также сохранил объем покупки корпоративных бондов на уровне 10 млрд фунтов и объем программы покупки гособлигаций на уровне 435 млрд фунтов стерлингов ($570,2 млрд).

Решения банка совпали с ожиданиями рынка.

Bloomberg.com – Большинство азиатских акций снизилось в четверг, поскольку обеспокоенность вызвала эскалация торгового противостояния между США и Китаем, а Goldman Sachs Group Inc. проявила осторожность в отношении акций региона. Доллар укрепился.

Среди крупнейших падений были контрольные показатели в Малайзии, на Филиппинах и в Таиланде, которые упали как минимум на 1 процент. Акции Японии немного изменились. Австралийские акции, напротив, достигли восьмилетнего максимума, так как банки вели очередной митинг. Индонезийская рупия упала более чем на 1 процент, чтобы ускорить снижение в валютах развивающихся рынков. Нефть опустилась ниже 66 долларов за баррель перед решающим совещанием ОПЕК, которое примет решение о добыче.

«На данный момент мы просто хотим быть более осторожными», – сказал Колин Грэхем, главный инвестиционный директор по мульти-имущественным решениям Eastspring Investments, на Bloomberg Television. «В целом Goldilocks все еще жив, и в этом году все будет хорошо – активы по рискам по-прежнему будут превосходить активы с безопасным убежищем, но мы увидим более изменчивые результаты».

Беспокойство по поводу новой волатильности, вызванной событиями в торговле, удерживается после бурного начала недели, вызванного усилением стычек со стороны президента США Дональда Трампа с Китаем. Goldman Sachs, давний бык, позаботился о своей 12-месячной целевой позиции по индексу азиатских акций, исключая Японию, сославшись на усиление торговой напряженности между США и Китаем, так же как глобальный рост замедляется с ужесточением денежно-кредитной политики США и более сильным долларом. Между тем, Морган Стэнли заявил, что распродажа акций в Гонконге будет продолжаться и сократить 12-месячный индекс Hang Seng.

В то же время доллар Новой Зеландии упал до самого минимума за шесть месяцев после того, как данные показали, что рост в первом квартале замедлился, что усугубило ситуацию, когда центральный банк сохранил ставки на историческом минимуме. Филиппинские акции упали, так как глава финансового сектора страны снял опасения по поводу инфляции, дешевеющей валюты и торгового дефицита.

Фьючерсы на индекс Nasdaq Composite выросли после того, как базовый индекс завершил день на рекордно высоком уровне, поддержанном митингом в Facebook Inc. Биржевые фондовые фонды, ведущие акции в Аргентине и Саудовской Аравии, получили поддержку после того, как MSCI Inc. повысила их до стран с развивающейся экономикой.

Bloomberg.com – Банк Англии намерен подождать немного дольше, прежде чем последовать прошлогоднему повышению процентной ставки  после ряда смешанных экономических данных.

Все 38 аналитиков, опрошенных Bloomberg, ожидают, что Комитет по денежно-кредитной политике проголосует за поддержание ставок без изменений в четверг. Раскол 7-2 рассматривается как наиболее вероятный результат: Ян Маккафферти и Майкл Сондерс продолжают настаивать на немедленном увеличении. Решение будет опубликовано в полдень вместе с заявлением и протоколом обсуждений.

Решение чиновников удерживать ставки на уровне 0,5 процентов в мае, месяц, который когда-то считался самым подходящим для повышения, губернатор BOE Марк Карни сказал, что он и большинство «думали, что имеет смысл немного подождать», чтобы оценить экономику после слабости в первом квартале. Рынки надеются, что июньские отчеты прояснят эту ситуацию после цифр, которые не дали четкого указания. […]